El sistema de Bretton Woods, durante el cual se establecieron las reglas por las cuales las finanzas mundiales funcionan actualmente, fue aprobado hace 75 años. ¿Por qué el dólar estadounidense se convirtió en la moneda mundial? ¿Cómo se desarrollaron más los acontecimientos? ¿En qué año el dólar se convirtió en la moneda mundial? Ordenémoslo en orden.
Agenda
Cuando se resumieron y se concretaron los principales resultados de la Segunda Guerra Mundial, una de las principales preguntas pendientes era la siguiente: ¿de acuerdo con qué leyes se desarrollará aún más la comunidad financiera mundial, y especialmente teniendo en cuenta la enorme economía pérdidas que enfrentaron muchos países. Esta agenda reunió a 720 delegados de 44 naciones en 1944 en Bretton Woods, New Hampshire, Estados Unidos.
Participantes y motivos
Cuando el dólar se convirtió en la moneda mundial, fueron los Estados Unidos y el Reino Unido quienes decidieron el futuro en Bretton Woods: fueron los representantes de estos países quienes presentaron dos posiciones clave, una de las cuales determinó el mundo economía en las próximas décadas.
El Ministro de Finanzas estadounidense G. Morgenthau se convirtió en el presidente de la conferencia. La delegación de Gran Bretaña estuvo encabezada por el conocido economista J. Keynes, EE. UU. - por el presidente del Ministerio de Finanzas G. White, China - por Chiang Kai-shek, Primer Ministro, la URSS - Viceministro de la Unión Soviética Sindicato de Comercio Exterior M. Stepanov.
Motivos principales de la conferencia:
- caos en el sistema económico de entreguerras de 1918 a 1939;
- colapso del patrón oro (el oro era una “forma” de dinero supranacional antes de la Primera Guerra Mundial);
- La Gran Depresión en los Estados Unidos, política aduanera especial, caracterizada por altos aranceles sobre las mercancías importadas.
Podría ser un bancor
La delegación británica propuso introducir un "bancor", una unidad monetaria que estará por encima de las monedas nacionales y abandonará por completo el oro. Representantes de EE. UU. recomendaron utilizar el dólar como moneda mundial, que fue emitido por el sistema de reservas de EE. UU. desde el comienzo de la Primera Guerra Mundial.
También se propuso crear el Fondo Monetario Internacional para mantener tipos de cambio estables y asegurar la balanza de pagos de los estados individuales, y el Banco Internacional para la Reconstrucción y el Desarrollo, para restaurar la economía devastada por la guerra.
La posición de Estados Unidos no ganó porque la delegación fuera convincente en sus propuestas. La razón fue el poder (en aspectos políticos, económicos y militares) de la América de la posguerra. Estados Unidos se vio menos afectado por la guerra y la economíaacaba de ganar. Alrededor del 70% de las reservas de oro se concentraron entonces en los sótanos de Ford Knox.
El papel de la URSS
¿Por qué el dólar se convirtió en la moneda mundial en un mundo bipolar? ¿Cuál fue el papel de la Unión Soviética en el sistema de Bretton Woods, que acordó una variante de la estructura financiera del mundo con el papel dominante del dólar? Es obvio que la decisión no fue tomada por el jefe de la delegación, Stepanov, sino por el mismo I. V. Stalin. El líder entendió que Washington usaría la reunión para asegurar legalmente el dominio en el mundo.
Los historiadores plantearon varias suposiciones sobre por qué, en tal situación, Stalin accedió a la participación de una delegación de la URSS en la conferencia. El dólar se convirtió en la moneda mundial en el año anterior al final de la guerra. Se esperaba que Estados Unidos abriera el Frente Occidental, continuaría el programa de préstamo y arrendamiento, según el cual se suministraron armas, alimentos, equipos y otros bienes a la URSS. Había esperanza de asistencia económica de EE. UU. después del final de la guerra.
¿Cómo se convirtió el dólar en la moneda mundial? En definitiva, las relaciones internacionales obligaron a la URSS a registrarse en Bretton Woods, donde los soviéticos no decidieron nada. La posición de los Estados Unidos jugó un papel muy importante. Por lo tanto, fue el dólar el que se convirtió en la principal unidad del mundo.
Punto máximo del dólar
Bajo la Nueva Economía, los tipos de cambio estaban vinculados al dólar y el dólar al oro. Se fijó un precio específico para el metal precioso: $35 por onza. Las monedas nacionales de otros países se han convertido en una mercancía que ha recibidocosto específico.
Cuando el dólar se convirtió en la moneda mundial, veintinueve estados firmaron y ratificaron un acuerdo sobre el establecimiento del FMI, un par de meses después, el fondo comenzó a cumplir con sus tareas. El BIRF, que luego se convirtió en el Banco Mundial, comenzó a operar en 1946.
Eslabón débil
Cuando el dólar se convirtió en la moneda global, los críticos inmediatamente vieron una debilidad en el nuevo sistema. El orden establecido sólo podía funcionar mientras el fondo de oro estadounidense garantizara la conversión de dólares extranjeros en oro. A medida que aumentaba el volumen de transacciones, las reservas de oro de los Estados se derretían ante nuestros ojos: a veces tres toneladas por día. En ese sentido, el canje fue limitado: solo puedo realizarlo en el Tesoro de EE. UU. Pero aún así, de 1949 a 1970 las reservas de Ford-Knox disminuyeron de 21,8 a 9,8 mil toneladas de oro.
Redistribución del oro
Charles de Gaulle -opositor de la prioridad del dólar- pasó de la crítica al sistema establecido a la acción real. Durante su visita a Estados Unidos, entregó 750 millones de dólares a cambio de oro. Las autoridades estadounidenses se vieron obligadas a cambiar dinero porque se cumplieron las formalidades.
Después de Francia, Japón, Alemania, Canadá y otros países grandes presentaron enormes sumas para el intercambio. Como resultado de una colosal presión financiera, Estados Unidos abandonó unilateralmente sus obligaciones internacionales de respaldar su moneda nacional con oro.
A principios de los años setenta se puso fin a la redistribución de las reservas de oro a favor de Europa. Mineríametal precioso claramente no está por delante del crecimiento del comercio internacional. Caía la confianza de la comunidad mundial en el dólar, mientras crecía el déficit de la balanza de pagos. Han aparecido nuevos centros económicos en el mundo.
Devaluación del dólar
Cuando el dólar se convirtió en la moneda de reserva mundial, EE. UU. pudo respaldar el papel moneda con oro. Pero ya a principios de los años setenta, el sistema de reservas de EE. UU. se vio obligado a reducir a la mitad el contenido de oro, es decir, de hecho, llevar a cabo la devaluación. En el verano de 1971, la administración de Nixon abolió formalmente la conversión de oro de tasa fija. El tipo de cambio fijo es cosa del pasado porque no se ha justificado. El sistema de Jamaica, basado en el libre cambio de divisas y un tipo de cambio flotante, ha venido a reemplazarlo.
La vida después de la muerte
Las disposiciones clave del sistema están funcionando hasta hoy. Por ejemplo, el FMI y el Banco Mundial siguen siendo las instituciones crediticias más grandes, aunque sus actividades están cada vez más sujetas a críticas, especialmente después de la crisis mundial de 2008.
La insatisfacción es causada por el hecho de que los préstamos se otorgan en condiciones estrictas, lo que requiere una reducción de costos, lo que dificulta el desarrollo de los países en crisis. El FMI todavía está dominado por los países del G7, aunque en la realidad actual, las economías en desarrollo dinámico, como los países BRICS, están ganando peso.
A pesar de las críticas, el dólar ha mantenido un papel clave y es hoy el principal medio de pago en las transacciones internacionales. Esto permite a las autoridades estadounidenses emitir nuevosdólares que ya no están respaldados por nada.
El dólar está perdiendo terreno
Cuando el dólar se convirtió en la moneda mundial, los poderes fácticos probablemente sospecharon que el sistema solo funcionaría con éxito durante unos treinta años. Aún así, el sistema de Bretton Woods fue diseñado para dar nueva vida a la economía mundial, agotada por la guerra. Durante el sistema de Bretton Woods, el volumen de negocios del comercio en el mundo casi se quintuplicó y, a fines del siglo pasado, los expertos incluso lo llaman la "edad de oro de la economía de mercado".
Los analistas modernos tienden a considerar el sistema como una reliquia del pasado. La estructura de la economía ha cambiado drásticamente en las últimas décadas. Han aparecido nuevos instrumentos financieros y los inversores ya no se guían únicamente por el dólar. Las funciones de los bancos nacionales, las condiciones para la transferencia de capital tangible de la economía de un país a otro han sufrido grandes cambios.
Previsiones y opiniones
La mayoría de los principales analistas financieros están de acuerdo en que una unidad monetaria ya no puede dominar a las demás. Cuando el dólar se convirtió en la moneda mundial, la economía tenía casi los mismos problemas que ahora. Pero hoy en día cada vez más transacciones en el mercado mundial se realizan en otras monedas.
Quizás en un futuro próximo las principales posiciones las tomen el dólar, el euro y el yuan, o se cree una moneda artificial de alcance mundial (como el euro continental). Hay otra opinión, basada en el hecho de que cualquier sindicato pronto quedará completamente obsoleto ydesmoronarse. Como resultado, cada estado será para sí mismo, y el oro ocupará el lugar de la moneda mundial. Si el pronóstico resulta ser correcto, el mundo volverá a la época de "Dobreton Woods".
